CPI 3.7% 넘으면 기준금리 50bp 올릴 수도 [뉴욕마감]

(워싱턴 AFP=뉴스1) 우동명 기자 = 제롬 파월 미국 연방 준비 제도(Fed) 의장이 21일(현지시간) 워싱턴 의사당에 있는 하원 금융 위원회 청문회에 출석해 "인플레이션을 2%로 다시 낮추기 위한 과정은 갈 길이 멀다"고 밝히고 있다. 2023.06.22 ⓒ AFP=뉴스1 Copyright (C) 뉴스1. All rights reserved. 무단 전재 및 재배포 금지.

뉴욕증시가 지난주 하락세를 딛고 월요일 상승세로 한주를 시작했다. 수요일로 예정된 소비자물가지수(CPI) 발표를 앞두고 증시는 일단 더 나빠질 것은 없다는 분위기다.

10일(현지시간) 다우존스 지수는 전일보다 209.52포인트(0.62%) 상승한 33,944.4를 기록했다. S&P 500 지수도 10.58포인트(0.24%) 오른 4,409.53에 마감했다. 나스닥은 24.76포인트(0.18%) 상승해 지수는 13,685.48에 거래를 마쳤다.


월가에서 내놓은 CPI에 대한 전망은 전년비 3.1% 증가 수준이다. 4%였던 물가가 일단 3% 초반으로 내려올 거란 기대를 품고 있다. 하지만 식료품과 에너지를 제외한 근원 CPI 예상치는 5%에 달한다. CPI가 4%대에 머물 경우 연방준비제도(Fed)의 긴축 기조는 강해질 수 있다. 반대로 예상치보다 낮을 경우 지난주 고용지표 강세로 굳어졌던 위기감이 한층 풀릴 수 있다. 이후 목요일에는 도매 물가를 반영하는 생산자물가지수(PPI)가 발표된다.

이번주에는 금융사들의 2분기 실적보고가 이어진다. 블랙록과 JP모간체이스, 웰스파고, 씨티그룹이 문을 연다. 이날 씨티와 JP모건 주가는 1% 안팎 상승했다.
CPI 3.7% 넘으면 7월에 기준금리 50bp 인상

(서울=뉴스1) 안은나 기자 = 윤석열 대통령이 18일 오후(현지시간) 스위스 다보스의 한 호텔에서 글로벌 CEO(최고경영자)들과의 오찬 간담회에 앞서 제이미 다이먼(Jamie Dimon) 제이피모건 체이스(JPMorgan Chase) CEO와 악수하고 있다. (대통령실 제공) 2023.1.20/뉴스1 Copyright (C) 뉴스1. All rights reserved. 무단 전재 및 재배포 금지.

JP모건은 이날 수요일에 나올 CPI를 확률별로 예측한 흥미로운 보고서를 내놨다. 연준이 CPI 결과치에 따라 그에 반응해 금리정책을 조율할 거란 예상이다.

우선 가장 높은 45% 확률로 CPI는 3~3.2%가 될 것으로 예상됐다. 이 경우 연준은 7월에 25bp를 올리고 이후에는 올 연말까지 금리를 올리지 않을 것으로 봤다. 물가가 3% 초반이 되면 5.5%의 고금리를 유지한 것만으로도 목표치인 2% 달성이 가시권에 들어오기 때문에 추가 금리인상 가능성은 낮다고 본 것이다. 이 경우 주가지수는 S&P 500 기준으로 0.5~0.75% 더 상승할 것이라고 내다봤다.


반대로 CPI 물가가 3.7% 이상일 경우는 S&P 기준 지수가 2~2.5% 급락할 것으로 우려했다. 연준은 근원 인플레이션의 고착을 경계할 것이고 이로 인해 또다시 빅스텝(50bp 인상) 카드를 만지작거릴 것으로 봤다. 이 경우 9월과 10월, 12월에 남은 FOMC(공개시장위원회)에서도 금리인상이 추가로 논의될 가능성이 높다고 전망했다.
뱅가드 "주식은 상한선, 채권은 침체 예고"

(서울=뉴스1) 박정호 기자 = 미국 국채 10년물과 2년물 금리 역전으로 글로벌 경기침체 우려에 국내 증시가 하락세를 보인 16일 오후 서울 중구 KEB하나은행 명동점 딜링룸 전광판에 코스피 지수가 전 거래일 대비 11.20포인트(-0.58%) 내린 1,927.17을 나타내고 있다. 이날 코스닥 지수는 5.58포인트(-0.93%) 내린 591.57, 달러/원 환율은 1.90원 내린 1210.80원에 거래를 마쳤다. 2019.8.16/뉴스1

운용사 뱅가드의 앤드류 패터슨 수석 이코노미스트는 "주식 시장이 올해 후반에 높은 가치에 도달하면서 변동성을 보일 것"이라고 예상했다. 패터슨은 "주식 시장은 가치 평가의 공정 가치 추정치 범위 상한선을 향하고 있다"며 "주식 시장은 확실히 약간 확장돼 있다"고 지적했다. 과열이라는 의미다.

그는 "반면에 채권 시장은 현재 시점에서 1년 넘게 역전돼 한동안 경기 침체를 요구하고 있다"고 되새겼다. 장단기 금리 역전차가 1년 이상 지속되고 있는데 과거 사례로 보면 거의 무조건 경기침체가 수반됐다는 것이다.

구겐하임 파트너스의 앨런 슈워츠(Alan Schwartz) 회장도 경기침체가 임박했다고 동의했다. 시기는 올해 말이나 내년 초로 산업계에서 다양한 인수합병(M&A)이 진행될 거라고 예상했다.

슈워츠는 "세계 경제가 탈탄소화하고 화석 연료에서 벗어나려는 시도를 강조해 엄청난 양의 자본이 재생 에너지 생산자와 탄소 포집, 첨단 원자력 및 수소 동력 기술을 강조하는 회사에 쏟아질 것"이라고 기대했다.
특징주 - 카바나 루시드 쇼크웨이브메디칼 메타

메타 '스레드' 로고(오른쪽) /사진=로이터

중고차 플랫폼 카바나는 이날 16.37% 급등했다. 최근 전기자동차(EV)에 대한 소비자 수요가 급증하면서 중고 전기 자동차 부문에서 기하급수적인 성장이 기대된다고 회사 측이 밝히자 시장이 열광한 결과다.

루시드는 6.44% 상승했다. 이 전기차 회사는 올해 들어 15% 이상 상승했는데, 6월 23일 52주 최저치를 기록했지만 다시 34% 반등했다.

의료기기 제조사인 쇼크웨이브 메디칼은 6.02% 올랐다. 투자은행 모건스탠리가 이 회사에 대한 투자의견을 비중확대로 상향한 결과다. 모건스탠리는 이 회사의 심혈관 의료기기 핵심제품이 시장에 적극적으로 침투하고 있지만 시장은 이를 과소평가하고 있다고 지적했다. 모건스탠리는 목표주가를 주당 335달러로 상향했는데 이는 금요일 종가 대비 28% 상승여력을 가졌다.

마그니피센트7 가운데 첫 주자인 메타는 최근 신제품 SNS 스레드 가입자가 1억명을 돌파했다는 소식에 이날도 1.23% 상승했다. 52주 신고가를 쓰고 있다.