기아차, 회사채 2000억원 발행 추진

기아자동차 (102,200원 ▼1,000 -0.97%)가 국내에서 2000억원 규모의 회사채 발행을 추진, 9월 만기도래하는 회사채 2억 달러를 상환할 수 있게 됐다.

기아차는 서브프라임 모기지 부실 우려로 해외채권 발행이 어려워진 가운데 자금 조달처를 국내로 전환해 이달 중 2000억원의 회사채를 발행할 것이라고 14일 밝혔다.


발행예정일은 오는 23일이며, 3년물 42bp의 스프레드로 발행된다.

기아차의 최근 원화채권 발행은 2006년 10월 3000억원과 올해 1월 3000억원 이후 7개월만이며, 발행 잔액은 8000억원으로 늘어났다.

기아차 관계자는 "현재 회사채 투자자들을 대상으로 수요를 확인하는 작업을 마무리하고 있다"며 "늦어도 이달 중에는 발행을 완료할 것"이라고 밝혔다.


그는 이어 "해외채 발행을 유보함에 따라 국내 회사채 발행을 통해 자금을 조달하려는 것"이라며 "기업어음(CP) 위주로 자금조달이 이뤄지면서 단기화된 차입금 구조를 회사채 발행을 통해 장기화할 필요도 생겼다"고 설명했다.

최근 기아차는 해외시장에서 자금조달이 어려워지자 일부 자산운용사 등을 대상으로 회사채 투자의향을 타진해 왔다. 기아차는 6년만에 처음으로 글로벌 달러채권 발행을 추진했으나, 지난 6월 돌발적인 서브프라임 악재를 만나 계획을 수정했다.

증권업계는 이번 자금 조달을 9월 만기도래하는 회사채 2억 달러를 상환하기 위한 것으로 보고 있다. 또한 기아차가 미국 조지아공장과 중국 투자 등을 위해서는 하반기 중에 추가적인 회사채 발행을 전망하고 있다.

기아차는 올해 미국 조지아공장에 900억원, 중국 공장에 720억원 등을 투자해야 하며, 2008년과 2009년에도 각각 1800억원을 투자해야 한다.

증권업계 관계자는 "서브프라임 등 해외 자금시장 상황이 악화되면서 기아차가 저금리의 해외자금을 조달하지 못한 것은 아쉽지만, 국내 시장에서도 그리 높지 않은 금리로 조달할 것으로 안다"고 말했다.

그는 이어 "기아차는 자금악화설이 끊임없이 나오고 있는 상황에서 이번에 해외시장에서 자금을 조달했다면 이 같은 우려들을 모두 해소했을 것"이라며 "그러나 국내에서 조달한 조건이 그리 나쁘지 않은 만큼 회사 자금흐름이 더 나빠지지는 않을 것"이라고 내다봤다.

한편, 한국기업평가는 기아차가 이번에 발행하려는 제270회 무보증회사채에 대해 종전과 같은 `AA-(안정적)` 등급을 부여했다.